Em 17 de junho, um anúncio aparentemente frio e impessoal transferiu discretamente uma grande quantia de dinheiro das contas de um grupo de pessoas para o bolso de outra pessoa.
Edith disse na plataforma interativa que o pó de óxido de zircônio produzido pela Tokai do Japão foi interrompido e será difícil retomar a produção dentro de um ano.
Não se trata de atrasar a entrega; trata-se de desligar diretamente a linha de produção e aplicar o mesmo processo de produção a todos os pedidos.
E quanto à reação do mercado de ações A?
Os conceitos de zircônio estavam todos crescendo com grande entusiasmo. Edith fez dois movimentos de 20CM. A Oriental Zirconium Industry e o Changyu Group formaram um pedido de compra conjunto. O preço das ações da Guoqi Materials disparou + 17% durante o pregão.
Muitas pessoas digitam freneticamente em seus teclados enquanto olham para o quadro涨停, mas ainda não entendem - quem exatamente está ganhando todo esse dinheiro? Você está sentado à mesa comendo a carne ou foi arrastado para a cozinha para se tornar a “carne”？
Uma "explosão em cadeia" ocorreu no armazém chinês de terras raras
Primeiro, revele o gatilho subjacente da história.
Qual é o nível de Tokyo Kako no Japão?
Não a trate como uma fábrica química comum. É a "máquina de imprimir dinheiro" para pó de óxido de zircônio de alta qualidade em todo o mundo.
O pó de zircônia dentária tem uma participação no mercado global de 70% ou mais.
Cerâmica eletrônica MLCC, baterias de estado sólido, cerâmica semicondutora - todos aqueles pós avançados e sofisticados - as fórmulas básicas também estão em sua posse.
Uma empresa tão líder que fornece produtos em todas essas áreas – odontologia, eletrônica, baterias e semicondutores – está fechando repentinamente?
A razão é bastante simples - há uma escassez de "remédios".
Este “remédio” é o óxido de ítrio.
Para que o pó de zircônia seja estável, o óxido de ítrio é um agente estabilizador essencial. Agora a questão é: quem decide sobre o fornecimento global de óxido de ítrio? É a China.
A China é responsável por 80,80% da produção global de óxido de ítrio. E o Tokai? Depende 100% das importações da China.
A fórmula está no Japão, mas o “alimento” para ela está na China.
À medida que os controlos de exportação se tornaram mais rigorosos, a Tokai descobriu que o óxido de ítrio no seu armazém não duraria mais de 30 a 45 dias.
É como administrar uma loja de macarrão. A farinha está toda nas mãos dos outros. Se apertarem a válvula, você não tem nem direito de amassar a massa.
Se o estoque acabar, isso levará a uma paralisação total, e não apenas a uma redução de 10% na produção, o que é muito mais brando.
O que é ainda mais assustador é que não é uma fábrica que espirra.
Outra grande empresa japonesa, a Sakai Chemical, também começou a reduzir a produção em 25% a 30% dos seus pós MLCC de alta qualidade. A linha de produção de alta pureza foi até completamente desligada.
Dois grandes players japoneses tropeçaram e, como resultado, o mercado global de zircônia de alta qualidade foi severamente impactado, com a abertura de uma lacuna clara e substancial.
Odontologia, MLCC, fibras ópticas, baterias de estado sólido e cerâmica semicondutora – todos foram afetados por esta ação.
No passado, eram outros que apertavam nossos pescoços. Agora é a nossa vez de agarrar firmemente a válvula na fonte.
Como pode esta cadeia de cereais, farinha e pão ganhar dinheiro?
Para descobrir quem ganha mais dinheiro, é preciso primeiro decompor toda esta cadeia de abastecimento.
Você pode pensar no óxido de zircônio como uma cadeia “grão – farinha – pão”.
O minério de zircão a montante, a areia de zircão e o zircão oxiclorado - estas são as "fontes de alimento"
O pó intermediário de óxido de zircônio, ou "farinha", determina que tipo de pão será e quão caro pode ser vendido.
Blocos de porcelana dentária, cerâmicas eletrônicas e eletrólitos sólidos a jusante são o “pão” que é realmente servido na mesa.
A Divisão Leste interrompeu a produção. O que foi interrompido foi a “farinha”, mas globalmente, os dentes não esperam por você, os chips não esperam por você, os capacitores não esperam por você.
Os pedidos do terminal ainda estão chegando, então as linhas de produção a jusante precisam ser trocadas.
Na cadeia, cada um dos três elos apresenta diferentes tipos de vencedores.
Quem tem minas ganha dinheiro aumentando os preços.
Será possível produzir farinha contando com tecnologia para substituir o consumo de carne.
Aqueles que estão no negócio de terminais pretendem ganhar uma grande fatia do mercado global e fazer fortuna.
Você precisa descobrir que tipo de carne você comprou.
Quem está sentado no topo da mina contando o dinheiro?
Vamos começar com os tipos mais básicos de minerais e matérias-primas.
A areia de zircão é a “fonte alimentar” do óxido de zircônio. Quem controlar as minas terá qualificação para ganhar dinheiro durante o ciclo de aumento de preços.
Durante este ciclo de mercado, os dois nomes mais proeminentes no setor upstream são Dongfang Zircon e Changyu Group.
A Oriental Zirconia leva uma cadeia completa desde a mina até a produção de oxicloreto de zircônio, obtendo enormes lucros ao longo do caminho.
Quão feroz é a indústria de zircônio Dongfang?
É a única empresa no mercado de ações A que concluiu todo o processo, desde as minas de zircônio no exterior até o zircônio clorado com oxigênio. A taxa de autossuficiência de matérias-primas é muito elevada.
A suspensão do fornecimento de Dongcao levou a uma “interrupção” no fornecimento global de produtos de alta qualidade, mas a transmissão de preços ocorre ao longo de toda a cadeia – a areia de zircão já aumentou cerca de 25% este ano.
O que significa ter uma mina?
Seu custo é um ponto baixo que ninguém mais pode alcançar. Seu aumento de preço representa lucro puro.
O fato já está aí.
Assim que foi divulgada a notícia da suspensão do fornecimento de Dongcang, a Dongfang Zirconium Industry aumentou seus preços pela segunda vez.
O preço do oxicloreto de zircônio aumentará em 1.500 yuans por tonelada.
O preço do dióxido de zircônio aumentará 4.500 yuans por tonelada.
O preço do zircão eletricamente fundido aumentará em mais 2.000 yuans por tonelada.
Diriam “principalmente pelo aumento dos custos das matérias-primas”, mas no fundo sabem que esta é apenas uma forma de impulsionar ainda mais a demonstração de lucros aproveitando a situação atual.
Mais importante ainda, não vende apenas “grãos grossos”.
A Indústria Oriental de Zircônio está acelerando seus esforços para avançar para produtos de alta qualidade.
O novo projeto de óxido de zircônio composto de alta pureza para bateria tem uma capacidade de produção projetada de 10.000 toneladas.
- A primeira etapa da linha de produção de 5 mil toneladas está em construção.
A margem de lucro bruto da zircônia de alta pureza atingiu mais de 45%.
Na posição upstream estão minas, aumentos de preços e expectativas de aumento significativo na produção de pós de alta qualidade. Isto equivale a puxar o gatilho de três armas ao mesmo tempo.
É muito pouco provável que tais empresas, uma vez iniciado o ciclo de aumento de preços, deixem de obter lucros.
